Бюджет подарочной карты

Из-за нехватки денег правительства штатов затыкают дыры неизрасходованными подарочными картами. Не все считают это хорошей идеей.

27 августа 2019 г.
Делиться

Бренда Мэйрак никогда не собиралась становиться царицей невостребованной собственности.Даже среди юридических специальностей эта область особенно неясна: во время учебы на юридическом факультете Висконсинского университета она помнит, что услышала только 10-минутную лекцию, посвященную этой теме, в конце своего курса по трастам и недвижимости. Но как директор делавэрского отдела по работе с невостребованной собственностью Мэйрак теперь курирует фонд в 540 миллионов долларов в год, забытый людьми от Парижа до Сан-Франциско, а затем временно удерживаемый государством.

«Можно придумать множество примеров, — говорит Мейрак. «У родителя есть страховой полис, потом они умирают, и никто об этом не знает». Или, говорит Мэйрак, кто-то мог потерять банковский счет, и записи исчезли в результате пожара или наводнения. «Единственный способ, которым бенефициар узнает об этом, — через невостребованное имущество», — говорит она. Поскольку эти деньги принадлежат потребителю, а не страховой компании или банку, в дело вмешиваются государственные учреждения по невостребованному имуществу. Горшок невостребованных денег Делавэра включает в себя смесь забытых ценных бумаг, необналиченных чеков, страховых платежей и — все чаще — подарков. -карточные деньги, которые клиенты никогда не тратили.

Поскольку Starbucks и Amazon вывели подарочные карты на рынок, который в 2018 году составлял 95,7 млрд долларов, сумма неиспользованных денег, оставшихся на них, также выросла. Согласно данным, предоставленным исследовательской фирмой Mercator Advisory Group, где-то в диапазоне от 2 до 4 миллиардов долларов — эксперты не совсем уверены — в этом году на подарочных картах будет томиться. Но нет единого мнения относительно того, кому принадлежат эти деньги. В то время как в некоторых регионах компании забирают его себе, все больше правительств штатов конфискуют его как невостребованное имущество. Большая часть этих денег затем направляется в общие государственные фонды, где штаты используют их для латания дыр в своих бюджетах — странная и малозаметная цепочка денежного хранения, в которой наличные деньги, предназначенные для офисного склада в Колорадо, могут в конечном итоге платить за инфраструктуру сотнями. миль.

Ни один штат не добился большего успеха в этом подходе, чем Делавэр.«У Делавэра действительно есть подавляющее большинство денег, полученных от подарочных карт», — говорит Майкл Рато, юрист, занимающийся делами о невостребованном имуществе, что является следствием того факта, что там зарегистрировано огромное количество предприятий. По оценкам Мэйрак, деньги с неиспользованных подарочных карт являются четвертым по распространенности видом невостребованного имущества, с которым сталкивается ее офис, после ценных бумаг, необналиченных чеков и дебиторской задолженности; в целом фонд невостребованного имущества штата составляет 10 процентов всего его годового бюджета.

Другие государства следуют ее примеру. Ранее в этом году Колорадо ужесточил свои правила в отношении денег с подарочных карт в рамках более широкого закона, который также впервые дал штату право тратить невостребованное имущество в своем годовом бюджете. Некоторые юристы рассматривали возможность взыскания неиспользованных денег, хранящихся в видеоиграх и криптовалюте. Поскольку администрация Трампа продолжает сокращать федеральное финансирование государственных программ, законодатели, отчаянно пытающиеся восполнить дефицит, обращаются к лоскутному одеялу из забытых микротранзакций, которые вы собирались потратить на латте или обновление игрового гардероба, чтобы помочь.

Законы о невостребованной собственности восходят к феодальной Англии, когда корона быстро захватила контроль над землями, принадлежащими гражданам, не имевшим наследников. В Соединенных Штатах штаты также держали собственность людей, умерших без явных наследников. Но по мере того, как большая часть невостребованного имущества переместилась из физических объектов, таких как наличные деньги и земля, в активы, у которых не было четкого географического происхождения — и, следовательно, четкого государства для их истребования — закон стал более сложным.

«Что стало сложнее, так это когда был тип невостребованной собственности, которая касалась многих разных штатов», — говорит Рато.«Когда у вас есть что-то вроде доли акций, есть несколько разных штатов, которые могут претендовать на это». К середине 20-го века американским судам пришлось решать, кому достанется распоряжаться невостребованными деньгами, которые, скажем, оставлены на банковском счете: штату, где проживает владелец, или штату, где зарегистрирован банк?

В деле 1965 г. Техас против Нью-Джерси, Верховный суд постановил, что, если адрес собственника известен, все невостребованное имущество должно быть возвращено государству проживания. В противном случае деньги получает государство регистрации компании, которая владеет имуществом. Это делает Делавэр, место регистрации более 60 процентов публичных компаний, одним из основных получателей невостребованной собственности во всем мире.

Подарочные карты были особым благом. Поскольку немногие компании сохраняют адреса владельцев подарочных карт, юрисдикция почти всегда предоставляется государству регистрации. И чтобы удостовериться, что доходы от подарочных карт причитаются, Делавэр нанял частных аудиторов для проверки бухгалтерских книг компаний, которые не особенно стремятся предать гласности свои дополнительные деньги. Например, с 2004 по 2014 год Делавэр заплатил аудиторскому агентству Kelmar Associates 207 миллионов долларов за проверку зарегистрированных на его территории корпораций на предмет невостребованного имущества.

Государство, наверное, правильно проявляет бдительность. По словам Мейрака, в последние годы компании стали особенно искусны в обходе законов о невостребованной собственности. Многие теперь заключают контракты со сторонними компаниями по выпуску подарочных карт, базирующимися в штатах, таких как Огайо и Вирджиния, которые не рассматривают неиспользованные деньги подарочных карт как невостребованное имущество.

В этих штатах компании могут направить все неиспользованные деньги с подарочных карт в свою казну через пять лет, срок действия, установленный Конгрессом в 2009 году.Один из самых активных продавцов подарочных карт, Starbucks, базируется в Вашингтоне, штате, который заявляет, что не будет принимать большую часть денег с подарочных карт в качестве невостребованного имущества, и благодаря своему выгодному местоположению компания вернула 60,5 млн долларов неизрасходованных средств. подарочные карты деньги в 2017 году.

Даже компании, базирующиеся в штатах с более строгими законами, срезают углы только для того, чтобы избежать конфискации денег с подарочных карт как невостребованного имущества. Вместо того, чтобы заключать контракты с законными сторонними брендами подарочных карт, некоторые якобы создали подставные компании, чтобы спрятать свои неиспользованные подарочные деньги за пределами штата. В одном недавнем случае Делавэр подал в суд на Overstock.com за заключение контракта с компанией, которая помогла зарегистрировать подарочные карты за пределами штата, хотя Overstock.com — компания из Делавэра — оставалась фактическим владельцем подарочных карт. В своей жалобе Делавэр назвал эти активы за пределами штата «притворством» с целью создания «ложного бумажного следа». Присяжные согласились, и в июле прошлого года Overstock.com был обязан выплатить государству компенсацию в размере 7,3 миллиона долларов.

Overstock, со своей стороны, планирует подать апелляцию в сентябре, заявив мне: «Мы не нарушали закон». Компания также отметила, что немногим менее 1% неизрасходованных денег по подарочным картам принадлежало жителям Делавэра, но из-за правил, определяющих приоритет места регистрации, она выплатила почти всю сумму государству.

Подарочные карты сами по себе не являются крупным источником дохода для любого штата, но, поскольку многие регионы сталкиваются с сокращением бюджета, любое дополнительное пространство для маневра помогает. Ранее в этом году Клэр Леви, которая работала в законодательном собрании Колорадо, прежде чем стать исполнительным директором Колорадского центра права и политики в 2013 году, подтолкнула законодателей штата занять деньги из его фонда невостребованного имущества, который вырос до 116 миллионов долларов, в для оплаты доступного жилья.

«У Колорадо хронические проблемы с бюджетом, — говорит мне Леви. «Общественное образование противостоит здравоохранению, которое противопоставляется службам защиты детей, снова и снова».

Хотя некоторые оппоненты в Палате представителей Колорадо обвиняли Леви в том, что он «тратит чужие деньги», как выразился один депутат. Колорадо Сан, граждане Колорадо возвращают только около 40 процентов невостребованного имущества в течение 20 лет. В 2015 году уровень возврата по стране был примерно таким же: 42%. Если деньги просто лежат там, почему бы их не использовать?

Юристы, такие как Леви, видят в этом подходе будущее. «Неужели мы собираемся и дальше просто запирать эти деньги и позволять им накапливаться, накапливаться и накапливаться?» она сказала. «Это просто не имеет смысла, когда нам нужно финансировать жилье, когда нам нужно финансировать психиатрическую помощь, когда нам нужно позаботиться о многих других вещах».

Тем не менее, элемент низкой доходности является самореализующимся. Не имея никаких стимулов поступать иначе, некоторые штаты выделяют минимальные средства — или вообще не выделяют — на уведомление потребителей о том, что их собственность приостановлена.

«У нас нет бюджета на рекламу», — говорит Бетти Йи, курирующая невостребованное имущество в Калифорнии.

С момента вступления в должность в 2015 году Йи подтолкнул государство к тому, чтобы выделять больше ресурсов на возврат невостребованных денег, а не тратить их на государственные программы, если никто не обратится за ними. «Основная цель закона о невостребованном имуществе — защитить владельцев невостребованного имущества», — говорит она. «Это не собственность государства».

Тем не менее, трата этих денег на госпрограммы является широко распространенной практикой. В своем исследовании Леви обнаружила, что большинство штатов действительно тратят невостребованные деньги, направляя их либо непосредственно в общий фонд, либо на конкретные цели, такие как строительство жилья и инфраструктура.

Например, ранее в этом году Луизиана вытащила невостребованное имущество на сумму от 30 до 40 миллионов долларов, чтобы заполнить дыру в своем годовом бюджете. Законодательный орган Канзаса также решил потратить дополнительные 4 миллиона долларов из своего невостребованного имущества.А Калифорния уже давно сбросила свой горшок невостребованного имущества на 400 миллионов долларов в свой общий фонд, что сделало невостребованное имущество пятым по величине источником дохода штата.

Государственное финансирование всегда было немного странным — вспомните налог на резные тыквы в Айове, — но в эпоху сокращения бюджетов деньги с подарочных карт незаметно начали финансировать ежемесячную и годовую работу американских штатов.